三大运营商上半年加大AI应用布局，中国移动、中国电信和中国联通均报告了AI相关收入的显著增长。同时，游戏传媒ETF(517770)表现良好，中证沪港深游戏及文化传媒指数上涨，成分股中有多只股票涨幅明显。太平洋证券指出，GPT-5模型的改进将推动AI应用在各行业的落地，北美云厂商和应用厂商的业绩增长也显示了AI商业化的加速。